7月21日，現任幸福人壽保險股份有限公司監事會主席孟曉蘇接受早報記者采訪，詳細解釋了首批以房養老保險產品。


孟曉蘇稱，首批以房養老產品在投保時需要得到投保老人子女或者繼承人的同意，此外給付的養老金固定，老人無法參與房屋未來的升值收益；現有的“以房養老”產品單一，投保手續相對復雜，還需進一步改進，以便讓更多的老人可以參與其中。而對保險公司而言，由于增值收益以及房款余額都將返還給房產繼承人，公司僅能實現保本微利。


全國投保者僅有20多戶


2015年3月，中國保險監督管理委員會批復幸福人壽《幸福房來寶老年人住房反向抵押養老保險（A款）》保險條款及費率，這也是國內首款保險版“以房養老”。


目前，上述產品已經先后在北京、上海、武漢、廣州落地，并且已經有超過20戶投保者。這是自2014年7月1日《關于開展老年人住房反向抵押養老保險試點的指導意見》下發后，市場邁出的實質性一步。


孟曉蘇表示，簡單而言，對于投保者持有的房屋，投保人與保險公司共同選擇國家認可的第三方評估機構，評估房產價值，然后在考慮抵押房屋的折扣、長期預期增值、預期的被保險人平均生存年限、利率、終身給付的成本等因素后，確定老人每月支取的養老金。


一套位于廣州價值500萬元的房產，投保者每個月可以拿到1.5萬元的養老金。孟曉蘇稱，在目前投保的人群中，房屋價值高的高收入人群占比比較大，實際的投保人群中，領取的養老金有遠遠高于這個數值的，出于保護個人隱私，不方便透露。


房屋增值部分歸繼承人


孟曉蘇介紹，《幸福房來寶老年人住房反向抵押養老保險（A款）》是市場上唯一一款以房養老產品，屬于非參與型產品，即保險公司不參與到房屋升值收益的分配當中。


如果將來房價上漲，投保人過世以后，保險公司將在扣除本金和利息之后，將抵押房產價值的增長部分全部歸屬投保人的子女或者繼承人。


這款非參與型的產品，意味著投保人每年獲得的養老金是固定的，不會隨著房屋的升值獲得更多的養老金。而保險公司只是獲得了本金和利息。


孟曉蘇表示，保險公司推出目前這一模式的以房養老產品并不掙錢。保險公司從這類非參與型產品得到的收益，不會高于銀行的按揭利率，屬于保本微利。


孟曉蘇稱，保險公司從反向抵押獲得的利潤收益，主要是來自于參與型的產品，即保險公司在投保人退保或者過世后，與投保人或其繼承人分享收益。但是目前，這種參與型產品的開發，還不具備條件。目前看，最大的難點是無法預判房價的增值幅度。


發展存在制約


孟曉蘇表示，目前《幸福房來寶老年人住房反向抵押養老保險（A款）》屬于試點，在總結經驗基礎上，會對產品進一步優化。


比如，該保險產品在入保手續設置上過于繁瑣；舉例而言，其要求投保老人的全部子女或者繼承人簽字，這導致不少老人無法投保。由于此款產品是非參與型產品，房產價值的增值將歸屬于投保人的繼承人，因此會事先要求投保人的子女同意。這也導致一系列問題，比如那些沒有子女的投保人，需要先找到繼承人才能投保，一定程度上降低了部分人群的投保意愿。


孟曉蘇透露，目前除了幸福人壽，其余的壽險公司也在籌劃相關的產品。




但有保險業人士透露，非參與型的以房養老產品收益率很低，保險公司跟進的意愿并不高。


保監會曾召集幸福人壽、泰康人壽、平安人壽、新華人壽、合眾人壽、中宏人壽、中美大都會人壽等7家保險公司參加內部會議，要求相關保險公司2013年12月提交“住房反向抵押養老保險”試點方案，2014年1月推出相關產品。截至當前，僅幸福人壽一家推出了相關保險產品。


上述人士表示，雖然政府和相關部門都在推進保險公司發展以房養老，但是由于前期投入大，各地房屋價值差異大，二三線城市房價存在下跌風險，共有產權房屋存在產權糾紛，凡此種種都制約著這類業務的發展。