富民強國之道-掌握金融規則

孫毅

全球化戰略首席經濟學家

聯合國UNFAO培訓專家成員

頂級經濟規則是金融規則

當今世界經濟格局的掌控權，體現在經濟規則的話語權，而頂級經濟規則就是金融規則。

各位，全世界都承認中國是經濟大國，但是中國人均收入卻比較低，因為不是金融大國。

反過來，金融大國幾乎全是最富裕的國家，這些國家的民眾收入很高。

建設金融大國民富國強

有些島嶼、港口或者是彈丸小國，甚至在世界地圖上，只能用放大鏡尋找。但建設離岸金融中心后，已經進入了全球人均最富裕的行列。

經濟大國不一定是金融大國，而開展離岸金融，建設金融大國，將會造就民眾富、經濟強的國家。

那么，離岸金融中心有多富？

讓我們通過數據來看看離岸金融對個人、企業、國家的造富意義。以下是筆者整理的，截止2015年底的人均GDP：

全球平均  11675美元；

中國      7589美元，全球平均水平的65%，列全球第80；

盧森堡    110000美元，為中國的14.5倍；

瑞士      80000美元，為中國的10.5倍；

新加坡    50000美元，為中國的6.6倍；

香港      40000美元，為大陸的5.2倍；

歐盟      38000美元，為中國的5倍；

美國      53000美元，為中國的7倍；

百慕大    90000美元，為中國12倍。

自由高效率成就金融大國。

離岸金融市場的特征是：手續簡便，環境寬松，稅金非常低，甚至是免稅。離岸金融可以選擇不同國家的不同貨幣，這種自由選擇權具有極強的誘惑力。而脫離了固步自封的金融監管體系的金融活動，往往效率很高。

離岸金融的飛速發展，造就了和正在造就一系列金融大國，盡管全球最大的十幾個離岸區域，只有很小的面積，如維爾京群島、開曼、百慕大、瑞士、盧森堡等。

正是因為以上這些特征，很多國家利用離岸金融而逐步發展成金融大國。

何謂離岸？

是指投資人的公司注冊在離岸管轄區，但投資人不親臨當地，卻可以在全世界運營你的公司，開展你的業務。

比方說，你在開曼注冊了一家公司，是離岸公司，你的業務可以在歐洲、美國、中國等國開展。

何謂離岸金融？

專門從事外幣的存、貸款業務的金融活動，叫做離岸金融。人民幣在離岸操作也是外幣。

離岸金融所交易的對象，往往是銀行以及跨國公司，業務主要是為引進外來資金，再將資金貸給外國。

離岸金融活動可以由公司開展，也可以由個人開展。

何謂離岸金融市場？

這屬于一種新型的國際金融市場，又可以把它叫做境外市場。這種市場和母國的金融監管體系相分離，不受母國金融監管法律的約束。

這種新型的離岸金融市場，僅僅開展了不到50年。最早開展的有英國的一些殖民地，也有美國的一些附屬國。

何謂離岸金融中心？

任何國家、地區以及城市，凡是主要以外幣為交易或者是存在的標的，但是又以非本國居民為交易對象，其本地的銀行與外國銀行形成的銀行體系就被稱為離岸金融中心。

倫敦型、紐約型、避稅型三類離岸。

離岸金融中心從功能上來說一般分為三類，一類是倫敦型，一類是紐約型，一類是避稅型。

倫敦型的特征，屬于一種內外混合型，離岸金融業務和本地金融業務共同混合開展，就是你可以經營本國的貨幣業務，也可以經營外幣的貨幣業務。

紐約型離岸金融中心，就是一種內外分離型，本國居民和外國居民所從事的金融禁止，不能混淆，分別甚至了離岸金融賬戶和非本地金融賬戶。對于境外的資金與本地的資金實施的稅率也不同。紐約型的特征代表主要是紐約、新加坡、巴黎、東京。

全球離岸金融流動性主要來自中國。

今天的中國，已經在全球金融體系占有重要地位。數據可以證明這一點，以美元體系為主的離岸金融市場，其規模達到了4萬億美元，而其中約有1萬億美元，是中國向香港、英屬維爾京群島這些離岸金融中心輸出的非法美元現金流，這充分說明離岸美元市場流動性主要來自中國。

離岸金融中心以美元市場為主。

目前，各地的離岸金融中心是以美元市場為主，包括在岸金融中心和中岸金融中心。在岸金融中心的代表如盧森堡、瑞士。中岸金融中心的代表如香港、新加坡。

人民幣通過離岸金融與美元共振。

中國通過離岸金融中心，向全世界輸出了大量的離岸美元，這就揭示了為什么人民幣匯率一路走高，根本原因是中國對美元資產，給予了最強的宏觀流動性支撐。

人民幣通過離岸金融中心，和美元形成共振效應。當人民幣匯率越高，中國輸出離岸美元的能力就越強。因此，強勢的人民幣起到了將美元信用擴張的放大器作用。

字數：1808，時間：20160614.